Sec Gebühren Ritchie Capital Management , Geschäftsführer Und Andere Mitarbeiter Für Illegale Late Trading Scheme

SEC Gebühren Ritchie Capital Management, Geschäftsführer und andere Mitarbeiter für illegale Late Trading Scheme ZUR SOFORTIGEN VERÖFFENTLICHUNG Chicago-Gebiet Hedge Fund Adviser bis $ 40 Million in Settlement Bezahlen Washington DC 5. Februar 2008 - Die Securities and Exchange Commission gab heute bekannt, einen dauerhaften Durchsetzungsmaßnahmen gegen einen Hedgefonds, deren Anlageberater, Gründer und CEO, und zwei Mitarbeiter für ihre Rollen in einer illegalen späten Handelssystem. Die SEC erhoben Hedgefonds Ritchie Multi-Strategy Global Trading Ltd. und seinen Sitz in Chicago Berater - Ritchie Capital Management LLC - sowie Ritchie Capitals Gründer und CEO AR Thane Ritchie und Mitarbeiter Warren DeMaio und Michael Mauriello. Sie werden eine Summe von rund 40 Mio. $ zahlen, um die SEC Gebühren zu begleichen. Diese Zahlungen werden für die betroffenen Investmentfonds verteilt werden. Diese Aktion zeigt die Kommission bereit, starke Wirkung gegen Hedge-Fonds-Berater und ihre Mitarbeiter zu nehmen, wenn sie die Bundeswertpapiergesetze verstoßen. Hier, so haben die Befragten durch die Einbindung in illegale Late Trading in Investmentfonds, sagte Linda Chatman Thomsen, Direktor der SEC Division of Enforcement. Merri Jo Gillette, Direktor der SEC Chicago-Regionalbüro, sagte Ritchie Kapital verdeckte seinen späten Handel durch den Empfang vorge 04.00 Zeitstempel auf seiner Karten bestellen. Die Befragten versuchen, ihre Spuren durch die Verwendung gefälschter um Tickets sind nur unterstreicht die Egregiousneßabnutzung der betrügerisches System und würdigt die gründliche und zähen Ermittlungsarbeit, die sie aufgedeckt. Die Kommission stellt fest, dass Sortieren von Januar 2001 bis September 2003 engagiert Ritchie Kapital in einer illegalen späten Handelssystem. Ritchie Kapital platziert Tausende von Spätgeschäfte in Investmentzertifikate und verwendet Post 04.00 ET News und Marktinformationen, um ihre Investmentfonds Handelsentscheidungen zu treffen, während sie das gleiche Tage Nettoinventarwert für die Investmentfonds gehandelt. Thane Ritchie genehmigt die Verwendung des Late Trading von Ritchie Capitals Investmentfonds-Gruppe und überwachte seine Leistung. DeMaio überwacht Fondshandel an Ritchie Kapital und war an der Entwicklung des Late Trading-Strategie beteiligt. Mauriello war für die Platzierung Investmentfonds Spätgeschäfte mit Brokern im Namen Ritchie Hauptstadt verantwortlich. Ritchie Capitals nach 04.00 Handel resultierte ein Gewinn von ca. $ 30 Millionen an die Ritchie Multi-Strategy-Fonds. Die Kommissionen Sortieren erfordert Ritchie Multi-Strategy Global Trading Ltd. und Ritchie Capital Management LLC zu Degorgieren zahlen, gesamtschuldnerisch, von $ 30 Millionen, und Vorurteil Zinsen von ca. 7,4 Mio. $. Ritchie Capital and Ritchie wird zivilrechtliche Strafen zu zahlen, gesamtschuldnerisch in Höhe von $ 2,5 Millionen. DeMaio wird $ 250.000 in zivilrechtlichen Sanktionen zu zahlen. Diese Zahlungen werden für die betroffenen Investmentfonds verteilt werden. Zusätzlich zu den Degorgieren und zivilrechtlichen Sanktionen, die Kommissionen Sortieren erfordert, dass Ritchie Capital, der Ritchie Multi-Strategy-Fonds, Thane Ritchie und Warren DeMaio Unterlassung begehen oder was Verstöße gegen § 10 (b) des Securities Exchange Act von 1934 und Rule 10b-5 darunter, Abschnitt 17 (a) des Securities Act von 1933 und Rule 22c-1 gemäß dem Investment Company Act und dass Ritchie Kapital gerügt werden und erfüllen bestimmte Unternehmen. Die Bestellung erfordert auch, dass Mauriello Unterlassung begehen oder verursachen Verletzungen der Regel 22c-1 gemäß dem Investment Company Act. Alle Befragten stimmte der Kommissionen Bestellen ohne Anerkennung oder Bestreitung der Erkenntnisse. Die Klage der Kommission wurde in Abstimmung mit dem Amt des Staates New Yorker Staatsanwaltschaft übernommen. Für weitere Informationen kontaktieren Sie bitte: Merri Jo Gillette Regional Director SEC Chicago Regionalbüro